20191020-20191026 股社区文章整理

文章内容均整理至微信公众号招财大牛猫(股社区),如有侵权,请联系删除。

本周重点:

  • 大盘指数现在还不是抄底的时候,即便周一继续下跌也可以再等等。
  • 快递业四季度的业绩倒是比较有确定性的,今年电商大牛,快递还要涨价,业绩面肯定会比较好看。
  • 香港打新,次新股跌多涨少,建议都是开盘卖。比较适合4-5万港币的小散,坚持打新理财,年化收益看运气,大概在5-15%这个区间。
  • 券商股是典型的强周期股,牛市的时候业绩很景气,熊市的时候则很萧条,类似的还有能源和有色,强周期的股票业绩波动巨大,都是用市净率(股价÷每股净资产)来估值。
    茅台这种弱周期,业绩很稳定的成长型公司,一般都用peg来估值,即业绩增速的百分比,对应市盈率的倍数。
    还有一些处于扩张期的互联网企业,它们虽然暂时亏损,但未来盈利预期很好,这种就用市销率(股价÷每股销售额)来估值,这种比较典型的就是拼多多、美团。

市场:

  • 大盘指数现在还不是抄底的时候,即便周一继续下跌也可以再等等,除非你的仓位很低(小于30%),否则短期应该回避一下空军的锋芒,即便中线看多也没必要意气用事,能尽量低的买入筹码还是应该再等等。

个股/行业:

  • 恒瑞医药:这股确实牛批。
  • 片仔癀:业绩也还过得去,就是估值属实不便宜。
  • 科大讯飞:不知道靠什么体系来估值,大家都说技术含量很高,但业绩一直也就这个样子,只能靠对未来的信仰支撑了。
  • 中国平安:中国平安今年每一期业绩都超过预期,但股价一直也没有像茅台那么大涨。原因是大家对茅台的未来有信心,但平安的未来却有比较强的确定性,今年平安这么猛,会不会透支了空间,明年涨速下降,这是资金不敢往100+去拉的原因。我也回答不了平安明年的预测,反正这个价格是不该卖的。
  • 快递:四季度的业绩倒是比较有确定性的,今年电商大牛,快递还要涨价,业绩面肯定会比较好看。

观点/经验:

  • 最近这20年,由于中国社会信息传播结构一直在变化升级,导致社会资源的流动方向也一直在变,由此带来的一个重要结果就是社会财富分配的模型也一直在变。普通人想要通过自己的努力提高财富阶层,机会真不少。
  • 香港打新,最好还是上市就卖了,我昨天介绍打新的时候少说了一句,港市次新股跌多涨少,建议都是开盘卖。比较适合4-5万港币的小散,坚持打新理财,年化收益看运气,大概在5-15%这个区间。
  • 券商股是典型的强周期股,牛市的时候业绩很景气,熊市的时候则很萧条,类似的还有能源和有色,强周期的股票业绩波动巨大,你不能用市盈率(股价÷每股盈利)估值,比较主流的都是用市净率(股价÷每股净资产)来估值。
    总之不同类型的企业,估值模型不一样,像茅台这种弱周期,业绩很稳定的成长型公司,一般都用peg来估值,即业绩增速的百分比,对应市盈率的倍数。
    还有一些处于扩张期的互联网企业,它们虽然暂时亏损,但未来盈利预期很好,这种就用市销率(股价÷每股销售额)来估值,这种比较典型的就是拼多多、美团。
  • 同质化严重的行业,都不是什么好生意。
  • 2019年一分钱都不要投p2p,无论什么平台都不安全,一是资金池爆炸,二是流动性危机,三是政策性清退,为那点收益冒这么大风险不值得。

2019-10-26 金口一开,比特币昨晚疯涨40%
原文地址

上面写了那么多,估计有人已经眼红仇富了,其实我在比特币投资上的盈利比例确实很高,但总投资额很小,只有我全部现金的6%左右,初始比例更低,只有2%,其余4%是涨上来的。所以说它是屁仓…要是哪天出个意外像个屁一样放出去没了就没了,不会很心疼。
呃,纠正一下,2%没了还好,现在6%若一下子嘣出去,*花还是挺疼的,我还没阔佬到那个地步。
总之要传达的意思就是这玩意风险很高,小赌怡情,不敢真的重仓去搏命,我重仓还是A股。我也反思过,自己比特币波段做的这么溜,一个重要原因可能也是因为仓位轻,心态贼平和。真要重仓押上去,这大半夜的波动这么剧烈,还怎么睡觉?

(周末没写)

像周一如果区块链某些个股还给机会,追一点进去可否。好的你买不到,能买到的都是雷。

2019-10-25 说几句不中听的大实话
原文地址

美股拼多多暴涨12%,市值达到了464亿,超过了京东的440亿,跃升至互联网公司市值第四大市值,仅次于腾讯、阿里、美团。
464亿美金,换算过来就是3275亿人民币,这个市值…在A股可以排到第13位,前面只有5大行+招行+平安+人寿+茅台+五粮液+油化双雄,我知道你们脑海里还有很多牛逼公司的名字,但已经都被拼多多超了。
最近这20年,由于中国社会信息传播结构一直在变化升级,导致社会资源的流动方向也一直在变,由此带来的一个重要结果就是社会财富分配的模型也一直在变。普通人想要通过自己的努力提高财富阶层,机会真不少。

(周末没写)

聪明的人会看清大势,做出正确的选择,许家印和王健林,大学读的也不是房地产专业。还有更牛的史玉柱,卖软件,卖脑暴金,做网络游戏,连续切换行业。牛人不会轻易被行业局限。
因为财富转移很快,所以如果投资方向出错的话,被收割的也很惨,瞎投资的人,一夜返贫也很常见的,这也一大特色。
也不单单是互联网,内容创业这几年也很火,网络上写小说,打游戏,做直播的素人,很多都发大财了。那个卖口红的李佳琪,一晚上收入差不多就接近百万。还有万万千的主播,比不上李佳琪,但年入几十万真的也不少。
华为因为没有上市,所以都是内部分红。其他互联网企业,员工收入的很大一部分都是股票,比如那个阿里p8,起码有一半以上都来自于股票。不可能都靠发工资的,工资税太高了,超过月薪5万就很难涨薪。所以市值就是收入。、
你没看到社会这几年变化的总格局,就是大量线下信息,开始汇聚起来转为互联网传播,掌握了信息传播的渠道,就掌握了财富的分配权。这就是大的趋势,所以那些觉得再过几年互联网就衰退不现实。

2019-10-24 “李国庆,我要撕烂你的脸!”
原文地址

发达国家里像美国那样超过2%的真是非常罕见。
恒瑞医药第三季度营收69亿,增长42%,利润13亿,同比增长32%。1-9月扣非净利润35亿,同比增长27%,这个业绩过关了,这股确实牛批。
片仔癀前三季度扣非净利润11亿,同比增长21.8%,营业收入43亿,+21%,业绩也还过得去,就是估值属实不便宜。
科大讯飞前三季度营收23亿,+13%,净利润1.84亿,+108%。我看了一下扣非利润是3818万,公司市值700多亿,突然又觉得同样是700亿的片仔癀不算很贵了。这股我也不知道靠什么体系来估值,大家都说技术含量很高,但业绩一直也就这个样子,只能靠对未来的信仰支撑了。
中国平安三季报也出来了,前三季度扣非净利润1193亿,+50%,其中营运利润+21%。中国平安今年每一期业绩都超过预期,但股价一直也没有像茅台那么大涨。原因是大家对茅台的未来有信心,但平安的未来却有比较强的确定性,今年平安这么猛,会不会透支了空间,明年涨速下降,这是资金不敢往100+去拉的原因。我也回答不了平安明年的预测,反正这个价格是不该卖的。
我今天捞了一点快递股,仓位加到83%,美股那边拼多多都涨飞起来了,电商四季度业绩肯定红火,今年双11肯定数据飙升,趁着这两天回调我上车了。倒是本来想换的医药股我改变主意,决定再看看业绩。

豫了一下到底是买顺丰还是韵达,本来是想买韵达,但顺丰跌的比较多,有点诱人,最后想了想还是遵从计划上车了韵达,希望它别让我失望。至于四季度的业绩倒是比较有确定性的,今年电商大牛,快递还要涨价,业绩面肯定会比较好看。华东医药今天莫名其妙跌了3%,于是我就想缓一缓,我要看一下它的三季报,如果确实不好那就认栽了。这股我买的时机不对,买完不久就遇到集采的地雷,也是命不好,如果晚半个月买的话其实也能挣不少钱。
有网友问韵达年底解禁股的事,不着急,还有2个月,也许双11概念走完我就卖了,或者到时候切到顺丰去亦可。

科大讯飞第三季度扣非净利润暴增7倍,人工智能步入落地红利期。呵呵,暴增7倍,它咋不说总额啊,因为不到4000万,700亿的市值,扣非利润就4000万还好意思吹嘘…

2019-10-23 一个说不清是好是坏的…大消息
原文地址

这两件事大家应该品出点味道来了吧,资本市场就是这样,你自以为不错的一条善策,很可能会演变出你没想到的恶果。
大股东们缺钱缺急了就会去质押股票,去年大盘下跌引发质押爆仓的系统风险,这其实都是因果报应。
要我说还不如放开别限制了,谁想卖就让他们卖,如果股价虚高,就算大股东不砸,后面也会慢慢跌下来。与其阴跌一两年,还不如一个星期跌到位了来个痛快。
香港打新,最好还是上市就卖了,我昨天介绍打新的时候少说了一句,港市次新股跌多涨少,建议都是开盘卖。
快递板块罕见的出现了回调,如果明天再跌我就打算出手捞一点。
今天没操作,但我近期是有换仓意向的,计划是换掉一部分的医药股,但总仓位没打算减。有些人纠结大盘会不会跌到2900、2850,格局放大这都是小节,没必要为小风小浪专门去降帆收浆。

(拼多多广告)

你这个年龄,投资权益类资产比例可以稍微高一点点,因为你还年轻,未来还能挣很多钱,可以再加5-10万,至于房子的话该结婚了就买,小城市波动不大的。话说顺丰快递员的收入果然不错哎。
我也支持上市首日就全流通,但这样的话IPO就没办法高价发行出去了,就没法割二级市场的韭菜了,融资圈钱的功能就不行了,连锁反应很多的。
所以尽量别炒次新股,别炒科创板,尽量买全流通的股票,买业绩稳定的白马股,这些隐忧就没你什么事。
伊利股份和光明乳业您会选哪个长期持有?如果这两二选一,那闭眼肯定伊利。
你的思路不对,不应该限制他们卖,而是应该让价格理性化,如果大股东觉得股价太便宜,卖了就吃亏,他不但不想减持,甚至还会考虑回购和私有化。美股和港股就经常有这种案例。
又是晚上我写夜报的时候跌的,我刚看了一下,7500了,诸位,想买的7000以下可以考虑了,快低于减产后的关机币价了。
关键还是华能的业绩好,这股上次直播的时候我有推荐过的,它已经涨了,就不用看了,可以关注一下同样近期跌的比较多的火电股,有估值修复的小机会。

2019-10-22 知名上市公司大股东被30万悬赏通缉
原文地址

我专门去找了个食品行业的分析师问了一下,他说味精算是化工提取品,同质化很高,也就是说无论是谁家生产的味精,彼此没有差别,互相可以无缝替代。莲花味精虽然名气响,但一旦陷入红海竞争,也就只能靠降价。而酱油的话里面会加一些别的东西,总之每一家的酱油口感都有些不一样,海天味业的护城河就是这个。
因为券商股是典型的强周期股,牛市的时候业绩很景气,熊市的时候则很萧条,类似的还有能源和有色,强周期的股票业绩波动巨大,你不能用市盈率(股价÷每股盈利)估值,比较主流的都是用市净率(股价÷每股净资产)来估值。
总之不同类型的企业,估值模型不一样,像茅台这种弱周期,业绩很稳定的成长型公司,一般都用peg来估值,即业绩增速的百分比,对应市盈率的倍数。
还有一些处于扩张期的互联网企业,它们虽然暂时亏损,但未来盈利预期很好,这种就用市销率(股价÷每股销售额)来估值,这种比较典型的就是拼多多、美团。

猪肉股的股价分歧不在当下,而在于明年。
没操作,仓位没变。昨天跌的没我自选股啥事,今天涨的也关系不大,倒是中证500这两天一进一出多了44个点,一手回血8800元。但放长了眼光看,这点波动都是个屁,我有的是耐心等。
香港那边也经常会有新股破发的,但整体来看的话还是涨的多,跌的少。
我的经验是,比较适合4-5万港币的小散,坚持打新理财,年化收益看运气,大概在5-15%这个区间。

(利弗莫尔证券广告)

做定投的,还需要1-2个月就要反馈一次嘛,这么没耐心不和炒股的没区别了?我和你们说,熊市定投赚10%,亏10%都别当回事,等到牛市爆起来的时候,现在这点波动算个p啊…
意思就是味精,就是晶体颗粒,你没有办法往里面再加东西。但是酱油毕竟是液体,你可以往里再舔点东西调味,然后区分度就出来了,价格护城河也就有了。
做糖和做盐的上市公司,也都半死不活的….南宁糖业我没记错的话现在还ST戴着帽子。所以同质化严重的行业,都不是什么好生意。
那边不需要配市值门票,但是申购必须交钱,但好在大部分新股都比较便宜,一般都是2000-6000一手,你每只股申购1手资金压力不大,所以一般中签率也都是按申购1手来计算的。

2019-10-21 又一家知名公司炸雷了
原文地址

2019年一分钱都不要投p2p,无论什么平台都不安全,一是资金池爆炸,二是流动性危机,三是政策性清退,为那点收益冒这么大风险不值得。
根据科创板二级市场715亿的流通市值,可以推算出炒新的人大概一共亏了126亿。但是请注意,目前虽然跌了不少,但离真正的底部还有不小的距离,科创板真正的考验是一周年的大解禁,到明年7月之前,也许会有小周期的超跌反弹,但大方向基本都是向下的。
这也是我平时夜报基本不聊科创板的原因,没必要关注,这估值谁买谁是活雷锋。
据说今天有30多只股跌停,但我的自选股里大部分都是红的,只有一个食品股跌幅超过2%,说明杀的都是另一种市场风格的股票,没我啥事。仓位没变,继续。

今天差几分钱没捞到深高速,有点可惜,本来如果捞到的话我可能就把华东医药给卖了。绝味食品今天虽然跌了不少,但这股我是想等它回踩周线的ma10再考虑,也就是41元左右的位置,不然我都可以再等等。感觉医药股也是杀的差不多了,仿制药的恐慌情绪也慢慢淡了,华东弃购了佐力药业,如果它近期走强我也不是非换不可。每一个操作慎重点没毛病,因为操作不一定就有好结果,也有可能带来负面效果。

港股打新比大A爽多了,TM一个多月本金翻倍了,只恨打钱打少了。我提醒一下,最近港股打新确实行情火爆,但这个是一阵一阵的,港股大概有20-30%的新股是会破发的,有的破起来还特别狠,你要淡定。
东财估值好贵啊。它们不是传统券商,是互联网券商,业绩增速都是70-100%,所以不适用那套估值体系。
动力电池最近是跌跌不休啊。不是之前给你们发了电动车销量暴跌的数据么,你自己不信邪逆势接盘,亏钱就先忍了。
长线持有顺丰控股和海康威视,如何?这两在我这里都是60-65分的股票,都还行,但都各有一点问题。
A股说它低是和历史上比,但和国外比确实还是偏高,但已经不是溢价很严重了,正在逐渐接轨。毕竟我们是封闭市场,而且是世界主流经济体力增速最快的,稍微贵一点也正常。

2019-10-20 美国名记质疑特朗普内幕交易,获利30多亿美金
原文地址

周五还发生了2件大事。第一件是3季度GDP增速披露,6%,比预期的6.1%要低。虽说只少了0.1%,这已经是连续2个季度下滑0.2%,一下子压到了6%的整数关上,会让人担忧四季度会不会顺势破6。
受此负面情绪影响,A股市场在GDP数据发布后就一路向下,这也是周五跌的主因。
周五另一个大消息,就是创业板的重组新政正式发布。至于这消息的具体影响,肯定会导致创业板市值最小的那些公司明天集体高开,所以这事你要是有相关股票,那趁机可以赚一笔,你要没有就别去跟风炒作,胜率很低。
没操作,我也没啥要补充的,我对股市的未来不悲观,继续持仓看多。

我之前直播说过的几个股,韵达股份、深高速、双汇发展,如果这一波跌的多的可以考虑一下。不喜欢追高的这一波下跌的中国神华也可以考虑一下,这个估值就超稳,每年分红很强力也很稳定。至于大盘指数现在还不是抄底的时候,即便周一继续下跌也可以再等等,除非你的仓位很低(小于30%),否则短期应该回避一下空军的锋芒,即便中线看多也没必要意气用事,能尽量低的买入筹码还是应该再等等。

悲观的人,批评的人,通常会赢得掌声。乐观的人,做事的人,通常会赢钱,哈哈。
美帝这些年一直在发达国家里,保持了最快增速,而且它们是很稳定的经济体,大幅衰退的概率比较小。反倒是咱们,我觉得10-15年后依然保持4%真的挺难的。
年底科创要上到100家 这么重要的新闻不聊聊吗? 疯狂抽血。对我来说不是什么重要新闻,因为科创板……我基本上就不关注了,科创板至少等到一年后大规模解禁了再看,现在买进去的都是接盘侠。
瞎了,暴风集团只剩十几亿市值了,从一百一跌到了四块。这股的结局大概率是退市,不要以为4块就便宜,反正亏没有的时候,4块和40块买的都是亏100%。
周末的重组新规,是创业板的炒鸡利好吗?文章里说了,只对小市值的一部分公司有明显刺激,而且也不是长效兴奋剂,只能让你勃起一两天。